列举来年两个原因说明为什么无股息股票的美式看涨期权不应提前行使。第一个原因涉及货币的时间价值；第二个原因在利率为0时也成立。

[问答题] 为什么提前执行无红利支付的美式股票看涨期权不是最好的？

[问答题] 从中医、西医两个角度说明为什么慢性化脓性中耳炎不易治愈的原因？

[单选题]卖出一个低执行价格(A)看涨期权，买入两个中执行价格(B)的看涨期权，再卖出一个高执行价格(C)的看涨期权的策略属于卖出蝶式套利。（ ）

[单选题]公有地的悲剧是一个寓言，说明为什么（）A．公共物品生产不足。B．私人物品生产不足。C．公有资源被过度消费。D．自然垄断过度生产物品。

[问答题] 解释为什么一个美式期权的价格至少为其内涵价格？

[单选题]世界上第一个股票期权计划诞生于（）。A . 美国B . 英国C . 德国D . 日本

[判断题] 备兑看涨期权又称抛补式看涨期权，指买入一种股票的同时买入一个该股票的看涨期权，或者针对投资者手中持有的股票买入看涨期权。（）A . 正确B . 错误

[问答题] “提前行使美式看跌期权是货币的时间价值与看跌期权的保险价值之间的衡量”，解释这一观点。

[单选题]买进一个低执行价格的看涨期权，卖出两个中执行价格的看涨期权，再买进一个高执行价格看涨期权属于（）。A . 买入跨式套利B . 卖出跨式套利C . 买入蝶式套利D . 卖出蝶式套利

[问答题] 解释为什么一个美式期权的价格不会小于一个具有相同期限及执行价格欧式期权的价格。