个股期权从业人员题库

[单选题]对于保险策略的持有人，当认沽期权合约到期后，其最大的亏损为（）。A .无下限B .认沽期权权利金C .标的证券买入成本价-认沽期权权利金D .标的证券买入成本价+认沽期权权利金-行权价

[单选题]投资者持有10000股甲股票，买入成本为30元/股，为了增加收益，该投资者以每股0.4元卖出了行权价格为32元的10张甲股票认购期权（假设合约乘数为1000股），则收取权利金共4000元。如果到期日股票价格为20元，则备兑开仓策略的总收益为（）。A .-9万元B .-9.6万元C .-10万元D .-10.4万元

[单选题]以下哪一个正确描述了vega（）A . delta的变化与标的股票的变化比值B . 期权价值的变化与标的股票波动率变化的比值C . 期权价值变化与时间变化的比值D . 期权价值变化与利率变化的比值

[单选题]做多股票认沽期权，最大损失是（）。A . 权利金B . 行权价格-权利金C . 行权价格+权利金D . 行权价格

[单选题]根据《证券法》和（）的规定，从事证券业务的中介机构的从业人员不得利用知悉的内幕信息从事证券内幕交易或其他的内幕交易活动。A . 《股票发行与交易管理暂行条例》B . 《公司法》C . 《禁止证券欺诈行为暂行办法》D . 《证券从业人员行为守则》

[单选题]买入蝶式期权是指（）两手平价认购期权（中间行权价格），同时（）一手虚值认购期权（较高行权价格）和（）一手实值认购期权（较低行权价格）。A . 做空；做多；做多B . 做空；做空；做多C . 做多；做空；做多D . 做多；做多；做多

[单选题]马先生持有10000股甲股票，其想做备兑开仓，则必须做以下哪个指令（）。A .备兑平仓B .证券解锁C .证券锁定D .卖出平仓

[单选题]投资者预计标的证券价格下跌幅度可能会计较大，如果价格上涨，也不愿意承担过高风险，这时投资者可以选择的策略是（）。A . 做多股票认购期权B . 做多股票认沽期权C . 做空股票认购期权D . 做空股票认沽期权

[单选题]按照不同的行权价格同时买进和卖出同一合约月份的认购期权或认沽期权，称为（）。A . 垂直价差套利策略B . 备兑开仓C . 蝶式期权策略D . 卖出开仓策略

[单选题]某投资者预期未来乙股票会上涨，因此买入3份90天到期的乙股票认购期权，合约乘数为1000股，行权价格为45元，为此他支付了总共6000元的权利金，则该期权的盈亏平衡点的股票价格为（）A . 43元B . 45元C . 47元D . 49元

[单选题]个股期权实行限仓制度，下列哪一选项不属于同一交易方向（）。A .买入认购和卖出认沽B .买入认沽与卖出认购C .备兑开仓与买入认沽D .卖出认购与卖出认沽

[单选题]下列不等同于认购期权的有（）。A . 买方期权B . 买权C . 认沽期权D . 买入选择权

[单选题]期权的买方通过付出（）获得在特定时间买入或卖出标的资产的（）。A .权利金；权利B .结算价；义务C .权利金；义务D .行权价，权利

[单选题]认购期权的行权价格高于标的物的市场价格，这种期权称为（）期权。A . 实值B . 虚值C . 平值D . 不确定

[单选题]证券按照它的（），可分为股票、债务和其他证券三大类。A . 募集方式B . 收益是否固定C . 经济性质D . 发行主体

[单选题]买入一份行权价格为50元的认购期权，支付权利金1元，则如果到期日标的资产价格上升到60元，每股收益为（不考虑折现因素）（）A . 8元B . 9元C . 10元D . 11元

[单选题]投资者小李账户原有5张备兑持仓头寸，又操作了3张备兑平仓，备兑持仓期权合约单位为5000，则下列关于其账户持仓描述正确的是（）。A .减少认购期权备兑持仓头寸，可解锁证券15000股B .减少认购期权备兑持仓头寸，可解锁证券10000股C .减少认购期权备兑持仓头寸，可解锁证券25000股D .增加认购期权备兑持仓头寸，可解锁证券15000股

[单选题]卖出开仓的损失（）。A . 无限B . 有限C . 行权价格D . 无法确定

[单选题]假设甲股票价格是25元你，其3个月后到期、行权价格为30元的认购期权价格为2元，则构建备兑开仓策略的成本是（）A . 30元B . 32元C . 23元D . 25元

[单选题]（）指投资者在拥有足额标的证券的基础上，卖出相应数量的认购期权合约。A . 备兑开仓B . 卖出开仓C . 开仓D . 平仓

[单选题]保护性股票认沽期权策略，（）。A . 损失有限，盈利有限B . 损失有限，盈利无限C . 损失无限，盈利有限D . 损失无限，盈利无限

[单选题]做空股票认沽期权的最大损失是（）。A . 行权价格-权利金B . 权利金C . 行权价格+权利金D . 行权价格

[单选题]合成期货多头是指（）一份平价股票认购期权，（）一份具有相同到期日的平价股票认沽期权。A . 买入；卖出B . 买入；买入C . 卖出；买入D . 卖出；卖出

[单选题]关于期权交易，下列叙述错误的是（）。A . 期权买方想获得权利必须向卖方支付一定数量的权利金B . 期权买方取得的权利是未来的C . 期权买方可以买进标的物，但不可以卖出标的物D . 买方仅承担有限风险，但却拥有巨大的获利潜力

[单选题]以上市交易的基金通常是（）。A . 封闭式基金和开放式基金B . 封闭式基金C . 开放式基金D . 两者都不

[单选题]全球最大的股票期权交易中心是（）。A . 韩国B . 美国C . 香港D . 新加坡

[单选题]投资者在9月2日签订了一份12月31日到期的期权合约：如果将来标的物价格高于$5，该投资者会选择执行。那么该期权合约为（）。A . 认购期权B . 认沽期权C . 无法确定D . 可能为认购期权

[单选题]交易组应按照（）的要求，认真负责的组织好日常交易A . 《交易所章程》B . 《证券法》C . 《股票发行与交易管理暂行条件》D . 《三公原则》

[单选题]一张期权的交易金额等于权利金与（）的乘积。A .合约市值B .标的市值C .行权价格D .合约单位

[单选题]下列对期权的投资者适当性管理表述正确的是（）A .不需要进行投资者适当性管理，任何人都可以参与B .只要投资者有意愿，签署相关声明，就应该可以参与期权交易C .只要通过交易所的知识测试，投资者就可以参与期权交易D .对投资者的适当性评估应当综合考虑投资者基本情况、相关投资经历、财务状况和诚信状况等多个方面